Spis treści Zrozumieć struktury na Malcie: Co jest legalne, a co problematyczne? Legalna optymalizacja podatkowa vs. unikanie podatków: Granica prawna Międzynarodowe standardy zgodności dla struktur maltańskich Praktyczna realizacja: Jak pozostać compliant Typowe pułapki i jak ich uniknąć Perspektywy 2025: Co się zmieni w strukturach na Malcie Najczęściej zadawane pytania Siedzę właśnie w kawiarni w Valletcie i obserwuję, jak trzeci dziś niemiecki przedsiębiorca tłumaczy przez WhatsApp swojemu doradcy podatkowemu, dlaczego struktura maltańska na pewno musi być legalna” — przecież tak jest napisane w internecie. Spoiler: To bardziej skomplikowane. Po dwóch latach na wyspie i niezliczonych rozmowach z prawnikami, doradcami i osobami bezpośrednio zaangażowanymi mogę ci obiecać jedno: Struktury maltańskie funkcjonują w prawnej szarej strefie, która stale się przesuwa. To, co trzy lata temu działało bez problemu, dziś bywa już ryzykowne. Dlatego dziś wyjaśnię ci dokładnie, gdzie przebiega granica między legalną optymalizacją podatkową a problematycznym unikaniem podatków. Bez marketingowego żargonu, za to z aktualnymi wymaganiami compliance, które faktycznie obowiązują od 2025 roku. Zrozumieć struktury na Malcie: Co jest legalne, a co problematyczne? Najczęstsze formy spółek na Malcie — przegląd Malta oferuje różne typy spółek wykorzystywanych w międzynarodowej optymalizacji podatkowej. Najważniejsze z nich wyjaśniam w skrócie: Forma prawna Opodatkowanie Poziom compliance Typowe zastosowanie Private Limited Company 35% CIT ze zwrotem podatku Wysoki Holding EU, handel Trading Company 5% od zagranicznych dochodów możliwe Bardzo wysoki Aktywny handel, usługi Overseas Company 0% od zagranicznych dochodów Krytyczny Często problematyczne Ważne: Maltański system zwrotu podatku (Refund System) to serce większości struktur. Upraszczając: spółka płaci 35% podatku CIT, ale nawet do 6/7 tej kwoty (czyli ok. 30%) może być zwrócone udziałowcom. Efektywne obciążenie podatkowe: 5%. Zalety podatkowe Malty: reguła 6/7th i zgodność z UE Słynna reguła 6/7th działa tak: z 35% podatku CIT otrzymujesz jako udziałowiec 30% zwrotu, jeśli spełnione są określone warunki. Brzmi świetnie. Rzeczywistość wygląda tak: – Musisz wykazać, że dochód został już opodatkowany za granicą – Spółka musi mieć realną substancję gospodarczą na Malcie – Przynajmniej jeden dyrektor musi być rezydentem maltańskim – Regularne posiedzenia zarządu na Malcie są obowiązkowe Znam pewnego przedsiębiorcę IT z Berlina, który sądził, że konto w banku na Malcie i spółka-skrzynka pocztowa wystarczą. Skutki po pierwszym audycie: 25.000€ dopłaty plus koszty prawne. Legalna optymalizacja podatkowa vs. unikanie podatków: Granica prawna Standardy OECD i Malta: Co się zmieni w 2025? OECD (Organizacja Współpracy Gospodarczej i Rozwoju) zaostrzyła swoje wytyczne BEPS (Base Erosion and Profit Shifting). Malta musi je wdrożyć, jeśli nie chce trafić na szarą listę. Co to oznacza dla ciebie: – Przynajmniej jeden pełnoetatowy pracownik na Malcie – Prawdziwa działalność gospodarcza na miejscu (nie tylko pro forma) – Dokumentacja wszystkich decyzji biznesowych – Dowód substancji gospodarczej Czasy firm z laptopem” już minęły. Jeśli w 2025 roku zakładasz strukturę na Malcie, musisz mieć realną obecność. Kropka. Wymogi dotyczące substancji: To nie tylko skrzynka pocztowa Realna substancja oznacza konkretnie: Wykwalifikowani pracownicy: Co najmniej jedna osoba z odpowiednimi kwalifikacjami do kluczowych działań Odpowiednie koszty operacyjne: Komisja UE sprawdza, czy koszty odpowiadają wysokości zysków Biuro: Biuro wirtualne już nie wystarczy Proces decyzyjny: Ważne decyzje muszą zapadać na Malcie Pewien frankfurcki doradca majątkowy powiedział mi w zeszłym miesiącu: Myślałem, że cztery spotkania rocznie w Valletcie wystarczą. Myliłem się. Teraz jestem tu co drugi miesiąc”. Epoka struktur maltańskich jako czysto podatkowych modeli bez uzasadnienia gospodarczego dobiegła końca. Kto dziś planuje, musi mieć realną działalność. Kluczowy test: Business Purpose Test Tu następuje rozdział. Legalna optymalizacja podatkowa zawsze ma autentyczny cel biznesowy. Unikanie podatków służy tylko oszczędności podatkowej i nie ma treści gospodarczej. Legalna optymalizacja podatkowa to sytuacja, gdy: – Naprawdę prowadzisz działalność na Malcie – Struktura miałaby sens gospodarczy także bez korzyści podatkowych – Masz długoterminowe plany inwestycyjne na Malcie – Oszczędność podatkowa jest skutkiem ubocznym, a nie celem głównym Problematyczne unikanie podatków poznasz po: – Strukturach służących wyłącznie oszczędności podatkowej – Sztucznych konstrukcjach bez treści gospodarczej – Braku substancji na Malcie – Krótkoterminowych hit-and-run” schematach Międzynarodowe standardy zgodności dla struktur maltańskich CRS i automatyczna wymiana informacji Od 2017 roku Malta automatycznie wymienia informacje o rachunkach z innymi krajami UE. Common Reporting Standard (CRS) oznacza: Twój niemiecki urząd skarbowy dowie się o twoich kontach na Malcie. Automatycznie. Co jest raportowane: – Saldo konta na koniec roku – Odsetki i dywidendy – Dochody ze sprzedaży aktywów – Pozostałe przychody Pamiętam pewną przedsiębiorczynię z Monachium, która w 2019 roku była bardzo zaskoczona, gdy doradca podatkowy zadzwonił: Finanzamt pyta o pani konto na Malcie”. Zapomniała zadeklarować przychody. Reguły BEPS i ich znaczenie dla Malty Minimalny poziom podatku BEPS — 15% — to rzeczywistość od 2024 roku. Malta musi zapewnić, że międzynarodowe korporacje zapłacą co najmniej tyle. Jak wpływa to na struktury maltańskie: Wielkość firmy Przychody (€) Obowiązek BEPS Efektywna stawka minimalna Małe firmy Poniżej 750 mln Nie Stosuje się system maltański Średnie firmy 750 mln – 1 mld Częściowo Decyzja indywidualna Wielkie koncerny Powyżej 750 mln Tak Min. 15% Większość średnich firm jeszcze nie jest objęta tymi przepisami. Kierunek jest jednak jasny: większa transparentność, mniej luzu. Country-by-Country Reporting: pełna przejrzystość Duże koncerny od 2016 r. muszą szczegółowo raportować, gdzie osiągają zyski i płacą podatki. Country-by-Country Reporting praktycznie uniemożliwia agresywną optymalizację podatkową. Co trzeba raportować: – Przychody na kraj – Zysk przed opodatkowaniem – Zapłacone podatki – Liczbę pracowników – Kapitał własny – Wartości niematerialne i prawne Pewna monachijska firma rodzinna (900 mln € przychodu) musi teraz ujawnić, że 80% zysków przechodzi przez Maltę, ale tylko 2% pracowników tam faktycznie pracuje. To prowadzi do niekomfortowych pytań. Praktyczna realizacja: Jak pozostać compliant Checklista due diligence dla struktur na Malcie Zanim założysz strukturę na Malcie, przejdź cały ten proces: Określ cel działalności: Jakie realne działania planujesz na Malcie? Sprawdź wymogi substancji: Czy potrzebujesz pracowników, biura, sprzętu? Ustal rezydencję podatkową: Gdzie twoja spółka będzie podlegać opodatkowaniu? Sprawdź umowy o unikaniu podwójnego opodatkowania: Z jakich korzyści możesz skorzystać? Oblicz koszty compliance: Rocznie 15.000-30.000€ za profesjonalną obsługę Zaplanuj strategię wyjścia: Jak wycofasz się ze struktury w razie zmiany przepisów? Mój praktyczny tip: Przygotuj się na znacznie wyższe koszty niż zakładałeś. Czysta struktura maltańska to minimum 20.000€ w pierwszym roku, potem 15.000€ rocznie za bieżące compliance. Bieżące obowiązki compliance i dokumentacja Struktury maltańskie wymagają systematycznej obsługi. Musisz: Miesięcznie: – Tworzyć Management Accounts – Składać deklaracje VAT (o ile dotyczą) – Monitorować rachunki bankowe pod CRS Kwartalnie: – Odbywać posiedzenia zarządu na Malcie – Dokumentować decyzje biznesowe – Weryfikować spełnienie wymogów substancji Rocznie: – Zamknąć rok i złożyć zeznanie podatkowe – Wystąpić o certyfikat compliance – Przeprowadzić Economic Substance Test – Aktualizować rejestr Beneficial Ownership Znam przedsiębiorcę tech z Berlina, który nie docenił nakładów czasu. Dziś zatrudnia osobę na pół etatu do samej compliance maltańskiej. Rola lokalnych doradców: absolutnie niezbędna Potrzebujesz co najmniej trzech lokalnych partnerów: Prawnik: Założenie spółki i struktura zgodności Doradca podatkowy: Bieżące obowiązki podatkowe i optymalizacja Company Secretary: Administracja i zgłoszenia formalne Koszty roczne: 12.000-25.000€ w zależności od złożoności. Pokusa, by oszczędzać na doradztwie, jest duża. Nie rób tego. Źle skonstruowana spółka maltańska może oznaczać setki tysięcy euro dopłat. Typowe pułapki i jak ich uniknąć Pułapka skrzynek pocztowych”: gdy brak substancji Najczęstszy błąd: zakładasz spółkę na Malcie, ale prowadzisz całość działalności z Niemiec. To przepis na kłopoty. Przykład z praktyki: Pewien przedsiębiorca e-commerce z Hamburga przeniósł holding na Maltę, ale całość kontrolował z domowego biura w Blankenese. Po kontroli podatkowej: 180.000€ dopłaty plus odsetki. Jak uniknąć pułapki: – Minimum 25% kluczowych działań realizuj fizycznie na Malcie – Istotne decyzje podejmuj na miejscu – Zatrudnij lokalnych pracowników do działalności operacyjnej – Dokumentuj wszystkie aktywności na Malcie Rezydencja podatkowa: niedoceniane ryzyko To, że spółka powstała na Malcie, nie znaczy automatycznie, że jest tam rezydentem podatkowym. Niemcy nadal mogą opodatkować jej dochód. Kiedy robi się niebezpiecznie: – Zarządzanie i kontrola odbywa się z Niemiec – Zarząd mieszka w Niemczech – Kluczowe decyzje zapadają w Niemczech – Brak realnej działalności na Malcie Pewna przedsiębiorczyni z Monachium musiała się przekonać, że jej maltańska firma została uznana za niemiecką spółkę kapitałową — bo wszystkie decyzje podejmowała w biurze w Schwabingu. Pułapka czasu: niedocenione podróże Malta jest mała, ale daleko. Wiele osób nie docenia czasu wymaganego na regularne wizyty na Malcie: – Lot Monachium–Malta: 2,5 godziny + czas odpraw – Rekomendowana miesięczna obecność – Posiedzenia zarządu kwartalnie — obowiązek – Spontaniczne spotkania trudno zaplanować Jeden z doradców z Frankfurtu podlicza: Spędzam 40 dni rocznie na Malcie albo w podróży. Nie miałem pojęcia, że to aż tyle”. Perspektywy 2025: Co się zmieni w strukturach na Malcie Zaostrzone kontrole UE od 2025 Komisja Europejska zapowiedziała dalsze zaostrzenie kontroli. Co nas czeka: Zautomatyzowane kontrole compliance: Audyt struktur maltańskich z użyciem AI Zaostrzone wymogi substancji: Wyższe wymagania wobec lokalnej obecności Cyfrowy monitoring: Tracking działalności biznesowej w czasie rzeczywistym Surowsze kary: Wyższe sankcje za niezgodność z przepisami Moja ocena: Czy Malta opłaca się jeszcze w 2025? Po dwóch latach obserwacji i wielu rozmowach mój wniosek jest wyważony: Tak, Malta się opłaca dla: – Prawdziwych holdingów UE z substancją gospodarczą – Międzynarodowych firm handlowych prowadzących działalność na Malcie – Family offices z długoterminowym horyzontem – IP holdingów, gdy rozwój ma miejsce na Malcie Nie, Malta nie opłaca się dla: – Czystej optymalizacji podatkowej bez działalności – Małych firm z niewielkim budżetem compliance – Krótkoterminowych schematów podatkowych – Struktury zrób i zapomnij” Porównanie alternatywnych lokalizacji Jeśli Malta nie pasuje, oto najważniejsze alternatywy: Lokalizacja Stawka podatkowa Dostęp do UE Poziom compliance Koszty roczne Irlandia 12,5% Tak Wysoki 25.000-40.000€ Estonia 0% (zysk zatrzymany) Tak Średni 15.000-25.000€ Cypr 12,5% Tak Wysoki 20.000-30.000€ Szwajcaria 14-24% Nie Bardzo wysoki 30.000-50.000€ Najczęściej zadawane pytania dotyczące struktur maltańskich Czy struktury maltańskie są legalne? Tak, struktury maltańskie są legalne, jeśli spełniają aktualne wymogi compliance. Kluczowe jest realne zaangażowanie gospodarcze na Malcie i autentyczny cel biznesowy — nie tylko oszczędność podatkowa. Jakie są minimalne koszty utrzymania zgodnej struktury na Malcie? Licz się z kosztami od 20.000€ w pierwszym roku na założenie i wdrożenie, a następnie 15.000–25.000€ rocznie za obsługę bieżącą, doradztwo i administrację. Czy muszę być osobiście rezydentem Malty? Nie, osobista rezydencja nie jest wymagana. Potrzebujesz jednak minimum jednego dyrektora będącego rezydentem Malty oraz realnej substancji na miejscu. Jakie stawki podatkowe faktycznie obowiązują na Malcie? Na Malcie obowiązuje 35% CIT, ale do 30% może być zwrócone (reguła 6/7th). Efektywne obciążenie może wynieść 5%, ale tylko przy spełnieniu wszystkich wymogów. Jak często muszę podróżować na Maltę? Zaleca się miesięczne wizyty przy ważnych decyzjach. Posiedzenia zarządu kwartalnie to absolutne minimum. Zaplanuj przynajmniej 20-30 dni na Malcie w roku. Co grozi za nieprzestrzeganie przepisów compliance? Naruszenia mogą skutkować wysokimi dopłatami, odsetkami i karami. W najgorszym przypadku stracisz korzyści podatkowe wstecznie i będziesz musiał zapłacić niemieckie podatki. Czy struktury maltańskie są przyszłościowe? Wymagania są stale zaostrzane. Struktury na Malcie pozostaną legalne, ale wymagają coraz większej substancji i nakładów compliance. Bez realnej działalności będzie to coraz trudniejsze. Czy Malta się opłaca dla małych firm? Ze względu na wysokie koszty compliance Malta opłaca się zwykle od zysków rocznych na poziomie 100.000–150.000€. Mniejsze firmy często lepiej wychodzą na innych optymalizacjach. Jakiej dokumentacji wymaga się przy strukturach maltańskich? Potrzebujesz szczegółowych zapisów wszystkich operacji, protokołów z posiedzeń zarządu, dowodów substancji, Management Accounts i raportów Economic Substance. Czy można jeszcze uratować istniejące struktury na Malcie? Tak, często można je uratować przez budowę substancji i poprawę zgodności compliance. Im szybciej zaczniesz działać, tym lepiej. Pierwszym krokiem jest profesjonalna analiza.
