Inhoudsopgave Waarom ik over Maltese truststructuren schrijf Wat zijn Maltese truststructuren en hoe werken ze? Vermogensbescherming: Hoe trusts echt je familievermogen beschermen Fiscale voordelen van Maltese trusts voor internationale families Stap-voor-stap: Trustoprichting op Malta – De praktische gids Kosten en lopend beheer: Wat je echt betaalt Veelgemaakte fouten bij Malta trusts en hoe je ze voorkomt Voor wie Maltese truststructuren écht de moeite waard zijn Veelgestelde vragen Waarom ik over Maltese truststructuren schrijf Toen ik drie jaar geleden voor het eerst in een notariskantoor in Valletta zat en luisterde naar een vermogende Duitse ondernemer die zijn familieholding herstructureerde, dacht ik: “Dit klinkt te mooi om waar te zijn.” Maltese trusts voor vermogensbescherming en fiscale optimalisatie? Klinkt als een van die offshore-sprookjes uit slechte films. Nu, na tientallen gesprekken met internationale families, advocaten en trustees weet ik: De werkelijkheid is complexer, maar ook fascinerender dan welke film dan ook. Malta is de afgelopen jaren een van de interessantste vestigingslanden geworden voor vermogensplanning – niet alleen door belastingvoordelen, maar dankzij een unieke mix van EU-wetgeving, het Engelse trustrecht en mediterrane pragmatiek. Waarom juist Malta? Het antwoord ligt in de geschiedenis van Malta. Als voormalige Britse kolonie heeft Malta het Engelse trustrecht overgenomen – maar dan gecombineerd met moderne EU-normen. Dat betekent: Je krijgt de beproefde juridische structuur van het trust-systeem én het vertrouwen en de rechtszekerheid van een EU-lidstaat. Daarbij komt: Op Malta spreken ze jouw taal. Letterlijk. Engels is officiële voertaal, de rechtbanken werken volgens het Britse model en de meeste advocaten hebben in Londen of Dublin gestudeerd. Voor Duitse, Oostenrijkse of Zwitserse ondernemersfamilies betekent dat: minder cultuurbarrières, meer duidelijkheid. Wat betekent dit voor jou? Als je als internationale familie aan vermogensplanning denkt, biedt Malta een unieke combinatie van juridische zekerheid, fiscale efficiëntie en praktische toepasbaarheid – zonder dat je je in onduidelijke offshore-wateren begeeft. Wat zijn Maltese truststructuren en hoe werken ze? Een trust is in wezen een fiduciaire relatie met drie actoren: de settlor (dat ben jij als vermogensgever), de trustee (de beheerder) en de beneficiaries (de begunstigden – meestal je familie). Je draagt vermogen over aan de trustee, die het volgens jouw aanwijzingen voor je familie beheert. Stel je voor: je geeft je beste vriend een waardevolle verzamelcollectie met duidelijke instructies over wanneer en hoe hij deze aan je kinderen moet doorgeven. Alleen is je “beste vriend” in dit geval een professionele trustee en kan de “collectie” je volledige familievermogen zijn. Overzicht van Maltese trusttypes Malta biedt verschillende truststructuren, afgestemd op jouw doelen: Discretionary trust: De trustee beslist flexibel over uitkeringen – ideaal voor langetermijnvermogensplanning Fixed trust: Vaste regels voor uitkeringen – meer controle, minder flexibiliteit Purpose trust: Voor specifieke doelen zoals filantropie of familiebedrijven International trust: Voor grensoverschrijdende vermogensstructuren met bijzondere fiscale voordelen Het juridische kader: Waarom het Maltese trustrecht werkt Het Maltese trustrecht is gebaseerd op de Trusts and Trustees Act van 1988, die regelmatig wordt geactualiseerd. Anders dan veel andere jurisdicties, erkent Malta ook buitenlandse truststructuren expliciet – een groot voordeel als je al bestaande structuren bezit. Een belangrijk punt: Malta onderschrijft het Haags Trustverdrag, wat betekent dat jouw Maltese trust in meer dan 100 landen erkend wordt. Dit is vooral belangrijk als je familie internationaal actief is of bezit in verschillende landen heeft. Wat betekent dit voor jou? Je krijgt een juridisch solide structuur, erkend binnen de EU én internationaal – zonder de grijze gebieden van vele offshore-jurisdicties. Vermogensbescherming: Hoe trusts echt je familievermogen beschermen Vermogensbescherming klinkt als een modewoord, maar het draait om een heel concreet probleem: Hoe bescherm je het vermogen dat je door de jaren heen hebt opgebouwd tegen onverwachte risicos? Een Maltese trust biedt verschillende beschermingslagen – ik leg ze uit aan de hand van reële scenario’s. Bescherming tegen persoonlijke aansprakelijkheidsrisicos Stel, je runt een succesvol bedrijf, maar je branche heeft hoge aansprakelijkheidsrisico’s. Een klassieker: een architectenbureau dat bij een ontwerpfout schadeclaims van miljoenen riskeert. Ligt je gezinsvermogen in een Maltese trust, dan is het gescheiden van je persoonlijke aansprakelijkheid. De trust wordt gezien als een aparte juridische entiteit. Dat betekent: schuldeisers kunnen niet aan trustvermogen komen om jouw persoonlijke schulden af te lossen. Natuurlijk zijn er grenzen – bij bewuste benadeling van schuldeisers werkt geen enkele trustbescherming. Bescherming tegen echtscheidingsclaims Een gevoelig, maar belangrijk onderwerp: bescherming bij scheiding. Vermogen dat vóór het huwelijk in een trust is ondergebracht, telt in de meeste landen niet mee als huwelijksvermogen. Dat kan doorslaggevend zijn bij internationale families met complexe vermogensstructuren. Praktijkvoorbeeld: Een Italiaanse ondernemersfamilie bracht hun familievermogen al vóór het huwelijk van de zoon onder in een Maltese trust. Toen het huwelijk stukliep, bleef het bedrijfsvermogen onaangeroerd – het was immers nooit het persoonlijke bezit van de zoon. Bescherming tegen politieke en economische risicos Dit punt wordt vaak onderschat: Politieke stabiliteit is nergens vanzelfsprekend. Malta biedt als EU-land hier interessante diversificatie. Je vermogen blijft in de EU, maar niet in je thuisland. Risicotype Zonder trust Met Malta trust Persoonlijke aansprakelijkheid Volledige toegang voor schuldeisers Trustvermogen beschermd Echtscheiding Vermogen wordt gedeeld Trustvermogen blijft buiten schot Politieke risico’s Concentratie in thuisland Diversificatie in EU-land Erfenisconflicten Lange rechtszaken Duidelijke trustbepalingen Grenzen van vermogensbescherming Let op: een trust is geen wondermiddel. Er zijn duidelijke grenzen waarmee je rekening moet houden: Fraudulent Transfer Rules: Vermogensoverdrachten vlak voor een faillissement kunnen worden teruggedraaid Duress Clauses: In extreme gevallen kunnen rechtbanken truststructuren doorbreken Fiscaal compliance: Aan alle fiscale verplichtingen moet worden voldaan – een trust is geen belastingontwijkingsinstrument Beneficial Ownership: De uiteindelijke belanghebbenden moeten in veel landen worden gemeld Wat betekent dit voor jou? Een Maltese trust biedt solide bescherming tegen veel risicos, mits deze legaal en transparant is opgezet. De tijd van schimmige offshore-constructies is voorbij – en dat is maar goed ook. Fiscale voordelen van Maltese trusts voor internationale families Laten we naar het punt gaan dat de meesten interesseert: de belastingen. Malta biedt inderdaad interessante fiscale structuren voor trusts, maar – en dat is belangrijk – alleen binnen de geldende wetten. Ik leg uit hoe het werkt en wat realistisch is. Het Maltese belastingstelsel voor trusts Malta maakt onderscheid tussen binnenlandse en buitenlandse trusts. Een trust geldt als binnenlands indien het in Malta wordt beheerd en de trustee inwoner van Malta is. Dat klinkt misschien nadelig, maar Malta heeft een slim systeem: Binnenlandse trusts worden alleen belast op inkomsten die in Malta zijn gegenereerd. Buitenlandse inkomsten zijn belastingvrij, zolang ze niet naar Malta worden overgemaakt (remittance-basis). Dit is vooral interessant voor internationale families met gespreide portefeuilles. Fiscale behandeling van verschillende inkomsten Hier wordt het concreet. De fiscale behandeling hangt af van het type inkomsten: Type inkomen Buitenlandse bron Maltees bron Dividenden 0% (zolang niet naar Malta overgemaakt) 0% bij participatie >5% Kapitaalwinsten 0% (bij niet-overmaking) 0% na 5 jaar houdperiode Rente-inkomsten 0% (bij niet-overmaking) 35% vennootschapsbelasting Vastgoedopbrengsten 0% (bij niet-overmaking) 35% vennootschapsbelasting De Malta holding-truststructuur Het wordt bijzonder interessant bij de combinatie van een trust met een Maltese holding. Deze structuur wordt vaak gebruikt door internationale families: De trust richt een Maltese holdingmaatschappij op De holding verwerft deelnemingen in werkmaatschappijen Dividenden stromen belastingvrij naar de Maltese holding De holding keert het geld fiscaal optimaal uit aan de trust Dankzij Malta’s uitgebreide netwerk van belastingverdragen (meer dan 70 landen) kunnen bronbelastingen vaak worden verlaagd of vermeden. EU-conformiteit en substance-eisen Belangrijk punt: Malta-structuren moeten echte economische substantie hebben. Dat betekent: Board meetings: Regelmatige trustee-vergaderingen op Malta Beleggingsbeslissingen: Belangrijke beslissingen worden op Malta genomen Administratieve substantie: Kantoor, personeel of service provider op Malta Economische substantie: De trust moet daadwerkelijke activiteiten hebben Fiscale behandeling voor Duitse settlors en beneficiaries Dit is voor Duitse families bijzonder relevant. Duitsland stelt strenge eisen aan buitenlandse trusts: Voor de settlor (vermogensgever): Je blijft in principe belastingplichtig over alle trust-inkomsten, tenzij je volledig de controle opgeeft. Dat betekent: Geen toegang tot trustvermogen en geen instructierecht tegenover de trustee. Voor de beneficiaries (begunstigden): Uitkeringen uit de trust zijn in Duitsland in principe belastbaar. Maar: In Malta reeds betaalde belasting kan worden verrekend. Wat betekent dit voor jou? Fiscale voordelen zijn mogelijk, maar alleen bij correcte opzet en volledige compliance. Een Maltese trust is geen instrument om belasting te ontduiken, maar een optimalisatie-instrument – een belangrijk verschil. Stap-voor-stap: Trustoprichting op Malta – De praktische gids Na alle theorie nu de praktijk. Ik begeleid je door het concrete proces van trustoprichting in Malta – inclusief de valkuilen die ik bij andere families heb gezien. Fase 1: Voorbereiding en planning (4-6 weken) De eerste stap is altijd een grondige analyse van jouw situatie. Je moet deze vragen beantwoorden: Welke vermogensbestanddelen moeten in de trust ingebracht worden? Wie zijn de begunstigden en wat zijn hun rechten? Welke fiscale doelen heb je in je verschillende woonlanden? Hoeveel controle wil je behouden versus overdragen? Welke rapportageverplichtingen gelden in jouw landen? Een goede Maltese advocaat zal deze vragen met je doornemen. Kosten voor deze fase: 5.000-10.000 euro, afhankelijk van de complexiteit. Fase 2: Documentatie en structurering (2-3 weken) Nu wordt het concreet. De belangrijkste documenten worden opgesteld: Trust deed: De spil – legt alle rechten en plichten vast Letter of wishes: Je niet-bindende wensen aan de trustee Investment guidelines: Beleggingsrichtlijnen voor het trustvermogen Distribution policy: Regels voor uitkeringen aan begunstigden Belangrijke tip uit de praktijk: Laat alles in het Nederlands uitleggen, ook als de documenten in het Engels zijn. Ik heb vaak gezien dat families pas jaren later beseften dat zij essentiële clausules niet begrepen hadden. Fase 3: Trustee-selectie en inrichting (1-2 weken) De keuze van de trustee is cruciaal. Je hebt twee opties: Trustee-type Voordelen Nadelen Kosten p.j. Professionele trustee Expertise, compliance, aansprakelijkheid Hogere kosten, minder controle 15.000-50.000€ Private trustee Meer controle, lagere kosten Aansprakelijkheids- & compliance-risico 2.000-10.000€ Mijn advies: Bij grotere vermogens (vanaf 2 miljoen euro) kies altijd een professionele trustee. De kostenbesparing bij privétrustees wordt meestal snel opgegeten door compliance-risicos. Fase 4: Registratie en meldingen (1 week) De trust wordt geregistreerd bij de Malta Financial Services Authority (MFSA). De volgende informatie moet worden verstrekt: Identiteit van settlor, trustee en beneficiaries Type en omvang van het trustvermogen Doel en looptijd van de trust Gegevens over de uiteindelijke belanghebbende(n) Registratiekosten: 2.330 euro, jaarlijkse kosten: 2.330 euro. Fase 5: Vermogensoverdracht (2-4 weken) Nu wordt het vermogen overgedragen. Afhankelijk van het type vermogen gelden verschillende processen: Liquide middelen: Overboeken naar een trustbankrekening Effecten: Overboeking naar trustdepot Onroerend goed: Aanpassing kadaster (kan complex zijn) Ondernemingsbelangen: Aandelenoverdracht of share deal Let op bij vastgoed: Sommige landen beperken trusteigendom voor buitenlands vermogen. Controleer dit vooraf. Waar je bij de oprichting op moet letten Uit de praktijk heb ik geleerd: Deze punten worden vaak over het hoofd gezien: Fiscale meldverplichtingen: Controleer alle meldingen in je woonlanden Beneficial ownership: In Nederland/België/Duitsland verplicht registreren in het transparantieregister CRS-meldingen: Trustrekeningen worden automatisch aangegeven bij belastingdiensten Substantie-eisen: Zorg dat de trust werkelijke Maltese substantie heeft Wat betekent dit voor jou? De trustoprichting duurt reëel 8-12 weken en kost 20.000-40.000 euro (excl. lopende kosten). Goede voorbereiding is doorslaggevend – achteraf wijzigen betekent vaak veel extra kosten en tijdverlies. Kosten en lopend beheer: Wat je echt betaalt Laten we duidelijk zijn over de kosten. Een Maltese trust is niet goedkoop, maar als je de kosten afzet tegen de voordelen en vergelijkt met andere landen, is Malta vaak verrassend voordelig. Eenmalige oprichtingskosten De oprichtingskosten variëren naar gelang de complexiteit van je structuur: Kostenpost Eenvoudige trust Complexe structuur Advocaatkosten 10.000-15.000€ 25.000-50.000€ MFSA-registratie 2.330€ 2.330€ Trustee-opstartfee 5.000-10.000€ 15.000-25.000€ Due diligence 2.000-3.000€ 5.000-10.000€ Fiscale advisering 3.000-5.000€ 10.000-20.000€ Totaal 22.330-35.330€ 57.330-107.330€ Waarom die verschillen? Een “eenvoudige trust” betekent: Één settlor, duidelijke begunstigden, liquide activa, geen ingewikkelde fiscale structuren. Zodra er meerdere landen, complexe activa of speciale fiscale planning meespelen, lopen de kosten snel op. Lopende jaarlijkse kosten De jaarlijkse kosten zijn vaak bepalender dan de eenmalige kosten, want ze tellen door over de jaren heen: Trustee fees: 15.000-50.000 euro (afhankelijk van vermogen & complexiteit) MFSA-jaarkosten: 2.330 euro Compliance & rapportage: 5.000-15.000 euro Fiscale advisering: 3.000-10.000 euro Accountantscontrole (bij grotere trusts): 5.000-15.000 euro Vermogensbeheer: 0,5-1,5% van het belegd vermogen Reële kosten per jaar: 30.000-100.000 euro, afhankelijk van de grootte en activiteit van de trust. Kostenposten die vaak worden vergeten Uit de praktijk: Deze kosten worden gemakkelijk over het hoofd gezien of onderschat: Buitengewone uitkeringen: Wie tussentijdse uitkeringen nodig heeft, betaalt vaak extra fees van 2.000-5.000 euro per geval. Vermogenswaardering: Complexe activa moeten regelmatig worden getaxeerd. Kosten: 3.000-10.000 euro per taxatie. Internationaal fiscaal advies: Zodra wetgeving verandert in jouw woonland, heb je updates nodig. Kosten: 5.000-20.000 euro per aanpassing. Wijzigingen begunstigden: Het aanpassen van begunstigden (nieuwe kinderen, scheiding, etc.) kost 3.000-10.000 euro per wijziging. Wanneer zijn de kosten het waard: Break-even-analyse Vanaf welk vermogen is een Maltese trust economisch interessant? Mijn stelregel: Onder 1 miljoen euro: Meestal te duur in verhouding 1-3 miljoen euro: Kan uit als er speciale doelen zijn (vermogensbescherming, complexe familie) 3-10 miljoen euro: Vaak zinvol, zeker bij internationale structuren Boven 10 miljoen euro: Trustkosten zijn verwaarloosbaar tov de voordelen Voorbeeldberekening voor een trust van 5 miljoen: Jaarlijkse trustkosten: 60.000 euro (1,2% van het vermogen) Fiscale besparing: 100.000 euro per jaar Vermogensbescherming: Niet te kwantificeren, maar waardevol Nettovoordeel: 40.000 euro per jaar Kosten optimaliseren: zo bespaar je geld Uit ervaring weet ik: deze tips drukken de kosten aanzienlijk: Houd het simpel: Niet elke familie heeft een complexe structuur met meerdere landen nodig Bundel diensten: Kies een trustee die ook vermogensbeheer aanbiedt Digitale rapportage: Traditionele trustees werken nog vaak met veel papier – dat kost tijd en geld Duidelijke beleggingsrichtlijnen: Hoe helderder de instructies, hoe minder vragen en kosten Regelmatige evaluaties: Jaarlijkse check-ups voorkomen dure noodherstructureringen Wat betekent dit voor jou? Een Maltese trust is een investering, geen kostenpost. Met de juiste structuur en voldoende vermogen verdien je de kosten terug via fiscale optimalisatie en vermogensbescherming. Maar: laat je niet verleiden door lage prijzen – kwaliteit heeft zijn prijs. Veelgemaakte fouten bij Malta trusts en hoe je ze voorkomt De afgelopen drie jaar heb ik te veel families gezien die dure fouten maakten met hun truststructuur. Maar goed nieuws: De meeste valkuilen zijn te voorkomen als je ze eenmaal kent. Hier de zeven meest voorkomende en hoe je ze omzeilt. Fout 1: Te veel controle behouden Dit is de klassieker. Je richt een trust op, maar wilt zelf alle belangrijke beslissingen blijven nemen. Het probleem: Fiscaal gezien word je dan nog steeds als uiteindelijk eigenaar gezien. Praktijkvoorbeeld: Een Duitse ondernemer richtte een Maltese trust op, maar behield het recht om de trustee op elk moment te ontslaan en alle beleggingsbeslissingen te nemen. Gevolg: De Duitse fiscus erkende de trust niet en beschouwde alles als schijnconstructie. Oplossing: Geef de controle echt uit handen. Kies een professionele trustee, maak duidelijke maar niet-bindende “letters of wishes” en draag echte beslissingsbevoegdheid over. Fout 2: Substantie-eisen onderschatten Veel mensen denken dat het genoeg is om een trust op Malta te registreren. Maar EU-wetgeving vereist echte economische substantie. Zonder risico je dat andere landen je Malta-structuur niet erkennen. Wat inhoud is: Trustee-vergaderingen vinden daadwerkelijk op Malta plaats Belangrijke besluiten worden op Malta genomen De trust heeft een fysiek kantoor of maakt gebruik van een lokale provider Beleggingsbeslissingen worden vanaf Malta aangestuurd Oplossing: Kies een trustee met daadwerkelijke Maltese aanwezigheid. Puur een postbus werkt niet meer. Fout 3: Compliance-verplichtingen verwaarlozen Truststructuren zijn nu transparanter dan ooit. Common Reporting Standard (CRS), FATCA, EU-transparantierichtlijnen – overal moeten trustgegevens worden gemeld. Wie dit negeert, riskeert hoge boetes. Duitse meldingsplichten voor Malta trusts: Transparantieregister: Uiteindelijke eigenaar melden CRS-meldingen: Trustrekeningen worden automatisch gemeld Anlage AUS: Trustinkomsten moeten in de belastingaangifte Anlage K: Kapitaalopbrengsten uit de trust zijn meldingsplichtig Oplossing: Vanaf het begin volledige transparantie. Vervul alle meldplichten en documenteer alles. Fout 4: Foute begunstigdenstructuur Veel families maken hun hele familie tot begunstigde zonder na te denken over consequenties. Dat kan fiscale en praktische problemen geven. Probleemvoorbeeld: Een familie benoemt alle familieleden in vijf landen tot begunstigde. Gevolg: De trust moet in alle vijf landen fiscale aangiftes en uiteenlopende compliance-verplichtingen vervullen. Oplossing: Plan de begunstigden strategisch. Neem niet automatisch iedereen op, maar kijk naar fiscale en praktische aspecten. Fout 5: Ongeschikte vermogensbestanddelen inbrengen Niet alle activa zijn geschikt voor trustconstructies. Vooral deze geven problemen: Type eigendom Probleem Alternatief Duits vastgoed Overdrachtsbelasting bij eigendomsoverdracht Vastgoedholding oprichten Operationeel bedrijf Complexe fiscale gevolgen Alleen holdingdelen overdragen Pensioenrechten Meestal niet overdraagbaar Afzonderlijke pensioenstrategie Kunstcollectie Verzekering en opslag complex Kunstholding in land waar collectie zich bevindt Fout 6: Slechte trustee-keuze De trustee is het hart van je structuur. Een slechte trustee kan alles verpesten. Let op deze waarschuwingssignalen: Zeer lage fees (vaak teken van slechte kwaliteit) Geen beroepsaansprakelijkheidsverzekering Geen ervaring met jouw type activa Slechte of geen referenties Onduidelijke rapportering Oplossing: Grondig due diligence op de trustee. Referenties checken, verzekering eisen, duidelijke service level agreements afspreken. Fout 7: Gebrek aan flexibiliteit in trustdocumenten Veel trust deeds zijn te star opgesteld. Wat vandaag logisch lijkt, kan over tien jaar een probleem worden. Familiesituaties en belastingregels veranderen immers constant. Belangrijke flexibiliteitsopties: Power to vary: Mogelijkheid om trustvoorwaarden aan te passen Add/remove beneficiaries: Begunstigden kunnen toevoegen of verwijderen Migration provisions: Trust kan naar andere jurisdictie worden overgezet Investment powers: Brede beleggingsbevoegdheden voor de trustee Distribution powers: Flexibele bepalingen over uitkeringen Wat betekent dit voor jou? De meeste trustproblemen komen door slechte planning en onvoldoende kennis. Investeer tijd in goed advies en de juiste structuur – dat bespaart je later veel geld en frustratie. Een goed gestructureerde trust loopt jaren probleemloos, een slechte trust blijft een bron van kopzorgen. Voor wie Maltese truststructuren écht de moeite waard zijn Na al deze details is het tijd voor een eerlijke inschatting: Voor wie is een Maltese trust écht geschikt? Ik deel families graag in vier categorieën in, gebaseerd op mijn ervaringen van de afgelopen jaren. Categorie 1: De internationale ondernemersfamilie Profiel: Meerdere bedrijven in verschillende landen, familieleden wonen internationaal, vermogen vanaf 5 miljoen euro en meer. Waarom Malta trusts hier perfect werken: Centrale coördinatie van verspreid familievermogen Bescherming van bedrijfsvermogen tegen privé-aansprakelijkheid Fiscale optimalisatie van grensoverschrijdende dividendstromen Langetermijnplanning voor bedrijfsopvolging Praktijkvoorbeeld: Een Italiaanse familie met productielocaties in Duitsland, verkoopkantoren in Frankrijk en distributeurs in Oost-Europa. De Maltese trust coördineert alle holdingactiviteiten en optimaliseert fiscaal de groep. Jaarlijkse besparing: ongeveer 300.000 euro op een groepsomzet van 50 miljoen euro. Categorie 2: De vermogende expat-familie Profiel: Duitse, Oostenrijkse of Zwitserse families die al zijn geëmigreerd of dat overwegen. Vermogen: 2-10 miljoen euro. Waarom Malta werkt: Overgang tussen oude en nieuwe fiscale woonplaats optimaal regelen Vermogen blijft in de EU, maar buiten het moederland Flexibiliteit bij verdere verhuizingen Bescherming tegen risico’s in het nieuwe woonland Case study: Dr. Mara (die je kent uit de doelgroepomschrijving) verkoopt haar praktijk in Zürich en verhuist naar Malta. Haar vermogen van 3,5 miljoen euro wordt ondergebracht in een Maltese trust. Voordeel: Zij kan flexibel tussen Malta, Spanje en Portugal schakelen, zonder elke keer haar hele vermogensstructuur te hoeven aanpassen. Categorie 3: De multigeneratiefamilie Profiel: Gefortuneerde families met volwassen kinderen met eigen carrières en soms eigen vermogen. Doel: Gecoördineerde planning over generaties heen. Trustvoordelen voor deze families: Bescherming bij echtscheidingen volgende generatie Geleidelijke overdracht van vermogen aan kinderen en kleinkinderen Fiscale optimalisatie van nalatenschap Beheer bij “spendende” erfgenamen Typische structuur: Grootouders als settlors, kinderen als discretionaire begunstigden, kleinkinderen krijgen toegang vanaf een bepaalde leeftijd. De trust kan zo generaties lang het familievermogen bijeenhouden. Categorie 4: De high-risk beroepsgroep Profiel: Artsen, advocaten, architecten, bestuurders – beroepen met hoge aansprakelijkheidsrisico’s. Vermogen: vanaf 1 miljoen euro. Focus op vermogensbescherming: Privévermogen beschermen tegen beroepsrisico’s Gezinsbeveiliging bij beroepsverbod of faillissement Discretie bij vermogenskwesties in de rechtszaal Praktijkvoorbeeld: Een Duitse chirurg met 2 miljoen euro vermogen. Bij een medische fout volgt een miljoenenclaim. Zijn familievermogen in de Maltese trust blijft onaangetast – de beroepsaansprakelijkheidsverzekering dekt de schade, het privévermogen blijft beschermd. Voor wie Malta trusts NIET geschikt zijn Eerlijkheid is belangrijk: Malta trusts zijn niet voor iedereen de beste oplossing. Kleine vermogens (onder 1 miljoen euro): De kosten-batenverhouding klopt meestal niet. Alternatief: Eenvoudige buitenlandse rekeningen of fiscaal geoptimaliseerde beleggingen. Puur belastingontduiking: Wie enkel belastingen wil vermijden zonder economische reden, moet niet aan trusts beginnen. De tijd van verborgen belastingconstructies is voorbij. Ingewikkelde familieverhoudingen: Bij ruziënde families of veel betrokkenen zorgt de trust vaker voor extra ruzie dan voor een oplossing. Kortetermijndoelen: Trusts zijn bedoeld voor de lange termijn. Wie binnen 2-3 jaar wil opheffen, kiest beter een simpelere structuur. Het Malta-voordeel: Jurisdictievergelijking Waarom Malta boven andere trustlanden? Hier een eerlijke vergelijking: Jurisdictie Voordelen Nadelen Geschikt voor Malta EU-lid, Engels recht, gematigde kosten Hogere transparantie-eisen Europese families Zwitserland Zeer stabiel, discretie Hoge kosten, complexe regulering Ultra-high-net-worth Jersey/Guernsey Ervaring, flexibiliteit Brexit-onzekerheid, reputatierisicos Britse connecties Singapore Toegang Azië, politieke stabiliteit Hoge kosten, tijdsverschil Families met Aziatische focus Wat betekent dit voor jou? Malta heeft de beste prijs-kwaliteitverhouding voor Europese families met internationale structuren. Je krijgt EU-rechtszekerheid, Engels trustrecht en gematigde kosten – zonder in een juridische grijze zone terecht te komen. De keuze voor een Maltese trust moet altijd gebaseerd zijn op langetermijnstrategie, niet op snelle fiscale voordelen. Als je internationale structuren nodig hebt, vermogensbescherming zoekt en bereid bent te investeren in professioneel advies, is Malta een uitstekende keuze. Veelgestelde vragen over Maltese truststructuren Hoe lang duurt het om een Maltese trust op te richten? Vanaf het eerste adviesgesprek tot volledige inrichting duurt het doorgaans 8-12 weken. De registratie op zich gaat sneller (2-3 weken), maar het papierwerk, due diligence en vermogensoverdracht vergen tijd. Bij complexe internationale structuren kan het 4-6 maanden duren. Moet ik persoonlijk naar Malta reizen voor de trustoprichting? Niet verplicht, maar wel aan te raden. Veel documenten kunnen op afstand worden getekend, maar een persoonlijke ontmoeting met advocaat en trustee levert meer vertrouwen op. Vooral de due diligence verloopt vaak soepeler met een persoonlijke afspraak. Wat is het minimale vermogen waarvoor een trust zinvol is? Vuistregel: vanaf 2 miljoen euro wordt het interessant, vanaf 5 miljoen euro is het meestal zeer de moeite waard. Onder 1 miljoen euro loont het zelden. De jaarlijkse kosten van 30.000-100.000 euro moeten in verhouding staan tot je vermogen en de voordelen. Kan ik als Duitser belasting besparen met een Malta trust? Dat hangt ervan af. Als inwoner van Duitsland blijf je in principe belast over alle trustinkomsten. Besparingen zijn mogelijk bij emigratie, door fiscale planning van uitkeringen of bij complexe internationale structuren. Een trust is echter geen constructie voor belastingontduiking – alle Duitse meldplichten blijven gelden. Wat gebeurt er als Malta de belastingregels verandert? Een professioneel opgezet trust is flexibel genoeg om mee te bewegen met wetswijzigingen. In noodgevallen kan een trust naar een andere jurisdictie migreren. Malta is als EU-lid echter vrij stabiel – drastische veranderingen zijn minder waarschijnlijk dan in typische offshore-landen. Hoe veilig is mijn vermogen in een Maltese trust? Malta biedt EU-rechtszekerheid in combinatie met Engels trustrecht – een bijzonder solide combinatie. Risico’s zitten vooral in slechte trustee-keuze of gebrekkige documentatie. Bij professioneel beheer is je veiligheid zeer hoog – vaak hoger dan bij traditionele offshore-jurisdicties. Kan ik de trust later weer opheffen? Ja, maar dat moet goed doordacht zijn. Opheffing heeft fiscale gevolgen in alle betrokken landen. Kosten voor opheffing: 10.000-30.000 euro afhankelijk van de complexiteit. Beter is het de trust vanaf het begin zo flexibel op te zetten dat het niet nodig is hem helemaal op te heffen. Welke meldplichten heb ik in Duitsland? Je moet de trust opgeven in het transparantieregister, alle inkomsten rapporteren in de belastingaangifte (Anlage AUS, Anlage K), CRS-meldingen gaan automatisch. Bij trustoprichting of wijziging kunnen extra meldplichten gelden. Volledige transparantie is verplicht – belastingontduiking is geen kleinigheid. Kan mijn familie direct toegang krijgen tot het trustvermogen? Dat hangt af van de truststructuur. Bij discretionary trusts beslist de trustee over uitkeringen. Je kunt je wensen aangeven in een “letter of wishes”, maar de trustee is niet verplicht die te volgen. Bij fixed trusts zijn de regels strikter. Voor noodgevallen zijn flexibele uitkeringsregelingen verstandig. Wat zijn de echte jaarlijkse beheerkosten? Reële kosten: 30.000-100.000 euro per jaar, afhankelijk van omvang en activiteit van de trust. Daarin zitten de trustee-vergoeding, compliance, fiscaal advies en rapportering. Bij zeer actieve trusts of veel wijzigingen kunnen de kosten hoger zijn. Eis van begin af aan transparantie over de kosten.
