Malta company annual accounts: Annual compliance obligations for international companies 2025

¿Has fundado una empresa en Malta y creías que lo más difícil ya quedó atrás? Ahora llega el test de realidad: Annual Compliance, las obligaciones anuales que mantienen viva a tu sociedad maltesa. Si las olvidás, la Malta Registry of Companies (ROC) tocará tu puerta antes de que puedas decir Pastizzi.

Después de tres años gestionando distintas sociedades en Malta sé: el papeleo es manejable, pero los plazos son estrictos. Un Annual Return presentado tarde no solo te cuesta dinero, sino que en el peor de los casos puede llevar a la eliminación de tu empresa. ¿Qué significa esto para ti? Es hora de mirar con honestidad lo que realmente te espera.

Malta Annual Accounts: Estas obligaciones te esperan cada año

Una sociedad en Malta no solo te aporta ventajas fiscales, también claras obligaciones. Cada año tienes que demostrar que tu empresa aún existe, está bien gestionada y paga sus impuestos. Eso se cumple por tres canales principales:

Los tres pilares del Annual Compliance en Malta

• Malta Registry of Companies (ROC): Annual Return con datos de socios y cuentas anuales
• Malta Financial Services Authority (MFSA): Solo para empresas con licencia
• Inland Revenue Department: Corporate Tax Return y pagos de impuestos

¿Suena a maratón burocrático? Lo es. Pero si sabes qué debe ir, dónde y cuándo, se vuelve una rutina. Te muestro los pasos prácticos para que no te pierdas en la jungla de oficinas maltesas.

¿Qué diferencia a Malta de otros países de la UE?

Malta ha creado un sistema especialmente estricto porque la isla, como paraíso fiscal de la UE, está bajo la lupa. A diferencia de Alemania o Austria, donde los plazos suelen prorrogarse, las fechas límite en Malta son firmes. Si te saltas el 31 de enero para el Annual Return, te saldrá caro.

Consejo práctico: Yo guardo todas las fechas límite maltesas en la agenda en noviembre – con tres recordatorios. ¿Suena exagerado? Espérate a pagar la primera multa.

¿A quién afecta?

A toda sociedad maltesa, ya sea:

• Private Limited Company (Ltd.)
• Public Limited Company (PLC)
• Sociedad holding sin actividad operativa
• Sociedad comercial activa con empleados

Aunque tu empresa en Malta no haya facturado ni un euro en todo el año, igualmente debes presentar todos los documentos. La ley maltesa no contempla la declaración en cero como en Alemania.

Annual Return Malta: Qué pertenece al Company House y qué no

El Annual Return es el documento clave para la Malta Registry of Companies. Aquí reportas todos los cambios societarios y demuestras que la empresa sigue activa. El formulario parece sencillo, pero los detalles pueden ser un dolor de cabeza.

Estos datos debes actualizarlos cada año

Cuentas anuales: ¿Qué estándar aplica a las empresas maltesas?

Aquí se pone interesante: Malta sigue los International Financial Reporting Standards (IFRS), pero con facilidades para pequeñas empresas. ¿Qué significa esto?

• Micro-entidades (facturación anual menor a 350.000€): Basta un balance y cuenta de resultados simplificados
• Small Companies (menos de 8,8 millones € facturación): Cuentas anuales completas pero sin estado de flujos de efectivo
• Medium/Large Companies: Cumplimiento total IFRS con todos los anexos

La mayoría de las holding internacionales entran en la primera categoría. Ahorro tiempo y coste del asesor fiscal.

Directors Report: Qué le interesa realmente a Malta

El Directors Report es más que un mero trámite. Malta revisa especialmente:

1. Principal Activities: ¿A qué se dedica realmente la empresa? Investment Holding muchas veces no basta
2. Business Review: Evolución del año – también en holdings
3. Futuros desarrollos: Planes para el próximo año
4. Gestión de riesgos: ¿Cómo gestionas los riesgos empresariales?

Atención: No escribas simplemente No significant events occurred. Al Registry de Malta no le gusta. Unas frases concretas sobre el desarrollo del negocio se ven mucho más profesional.

Online-Filing: Cómo presentar digitalmente el Annual Return

Desde 2019 casi todo funciona de manera digital a través del Portal de Registry of Companies. El sistema es… digamos, peculiar. Aquí mi paso a paso:

1. Ingresa con tu Company Registration Number
2. Cumplimenta el formulario Annual Return (toma 20-30 minutos)
3. Sube PDFs: cuentas anuales, Directors Report, Auditors Report (si aplica)
4. Paga con tarjeta de crédito (85€ tasa básica)
5. Imprime y archiva la confirmación

El portal suele caerse, sobre todo a final de enero. Planifica margen y guarda el progreso a menudo.

Malta Corporate Tax Return: Declaración de impuestos para sociedades internacionales

La declaración fiscal maltesa es otro nivel respecto al Annual Return. Aquí hablamos de dinero – y Malta revisa todo al detalle. El Inland Revenue Department no sólo quiere saber cuánto facturaste, sino si tienes derecho al famoso sistema de devolución de impuestos de Malta.

Malta Tax Return: Form C vs. Form P

Según el tipo de sociedad usas diferentes formularios:

Entendiendo el sistema de devolución fiscal maltesa

Aquí se complica: Malta cobra 35% de impuesto sobre sociedades, pero puede devolver hasta 6/7 a los accionistas, según distintas Tax Accounts:

• Maltese Tax Account: Para ingresos de Malta (devolución: 6/7 = 30%)
• Foreign Income Account: Ingresos extranjeros (devolución: 6/7 = 30%)
• Final Tax Account: Determinados ingresos pasivos (sin devolución)

En la práctica: pagas el 35% de impuesto, pero recuperas el 30% al distribuir dividendos. Carga final: 5%.

Importante: Solo hay devolución si efectivamente distribuyes dividendos. Si retienes beneficios en la empresa, pagas el 35% íntegro.

Participation Exemption: Ganancias exentas de impuestos por participaciones

Para las holding, la Participation Exemption es el oro absoluto. Las ganancias por participaciones empresariales están totalmente exentas si:

1. La participación es como mínimo del 10%
2. Se mantiene al menos por 183 días
3. La sociedad participada reside en la UE o en país con tratado de doble imposición

Esto hace a Malta especialmente atractiva para estructuras de holding internacionales. Los dividendos desde filiales de Alemania, Austria o Suiza se canalizan libres de impuestos vía Malta.

Substance Requirements: Qué entiende Malta por “actividad real”

Desde las directivas anti-elusión fiscal de la UE, Malta verifica más si tu empresa tiene sustancia económica real. Los llamados Economic Substance Requirements aplican a:

• Sociedades de propiedad intelectual
• Gestoras de fondos
• Negocios de seguros
• Actividades navieras
• Empresas de IP de alto riesgo

Las holding puras suelen estar exentas, pero debes poder demostrar que las decisiones clave se toman en Malta.

Transfer Pricing: También afecta a sociedades pequeñas

Malta aplica las normas OCDE de precios de transferencia. Es decir: las operaciones entre empresas vinculadas deben hacerse a precios de mercado. ¿Teórica? Es clave si facturas management fees o licencias entre Malta y otros países.

Documenta todas las operaciones intragrupo cuidadosamente. Malta revisa esto cada vez más.

Plazos y Fechas: Cuándo debe presentarse cada cosa

En Malta el tiempo es oro – el tuyo, si pierdes los plazos. El sistema maltés es inflexible: un día tarde y empiezan las multas. Aquí tienes todas las fechas clave y qué ocurre si se te pasan.

Calendario de Compliance en Malta: Estas fechas no cambian

Plazo del Annual Return: Por qué el 31 de enero es crítico

El 31 de enero es la fecha más importante para una sociedad en Malta. Debes demostrar que tu empresa existe y está gestionada correctamente. El plazo es inflexible: ni un día extra, ni prórroga, ni excusas.

¿Qué pasa si te pasas?

• Día 1-30: 233€ de multa base más 2€ por día
• Día 31-60: 233€ adicionales más 2€ por día
• Desde el día 61: El Registry puede iniciar la eliminación de la sociedad

¿Parece poco? Dos meses tarde: 590€ solo en multas por el Annual Return. Si la sociedad es eliminada, hay costes adicionales para reactivarla.

Mi experiencia: En 2022 me pasé tres días del 31 de enero por un problema informático del Company Secretary. Multa: 239€. Desde entonces, entrego todo como mucho el 25 de enero.

Corporate Tax Return: Por qué el 30 de junio es innegociable

La declaración de impuestos debe presentarse antes del 30 de junio del año siguiente. Malta no acepta prórrogas como Alemania o Austria. El 1 de julio ya hay multa.

Trampa habitual: aunque no debas impuestos (por pérdidas o Participation Exemption), igualmente debes declarar. No hacerlo son 465€ de multa.

Preliminary e Interim Tax: Planifica bien los anticipos

Malta no quiere esperar hasta junio por su dinero. Por eso existen dos anticipos:

• 31 de marzo (Preliminary Tax): 50% del impuesto estimado anual
• 15 de septiembre (Interim Tax): 40% adicional de la estimación

El 10% restante se liquida con la declaración de junio. Problema: debes estimar tú mismo los pagos. Si te quedas corto, pagas intereses. Si te excedes, recuperas el dinero tras la Tax Return.

Plazos de las cuentas anuales: Cuándo interviene el auditor

Las cuentas deben estar listas 10 meses tras el cierre del ejercicio. Normalmente el 31 de octubre (si el año fiscal es el natural).

¿Cuándo necesitas auditor?

• Nunca: Micro-entidades con menos de 350.000€ anuales
• A veces: Small Companies – solo en casos especiales
• Siempre: Public Companies y empresas grandes

La mayoría de las holding internacionales no necesitan auditor. Ahorro de tiempo y 3.000-5.000€ al año.

Resumen de Costes: Lo que realmente cuesta el Annual Compliance

Malta se promociona como sede empresarial de bajo coste. ¿Es verdad? Depende de cómo calcules. Los costes básicos son razonables, pero los extras y las multas pueden sumar. Aquí mi desglose sincero tras cuatro años de experiencia.

Costes obligatorios: Estos gastos son ineludibles

Resumen: Mínimo 2.285€ al año para una holding sencilla sin actividad operativa. Realista: 3.000-4.000€.

Costes variables: Aquí depende de tu situación

Según la complejidad de tu empresa en Malta tendrás más gastos:

• Auditoría (si aplica): 3.000-8.000€
• Transfer Pricing Documentation: 2.000-5.000€
• Registro de IVA + declaraciones: 1.200€ (alta) + 800€ anuales
• Compliance de Economic Substance: 1.500-3.000€
• Compliance Officer (para actividades reguladas): 6.000-12.000€

Costes ocultos: Los que nadie espera

Aquí se esconden sorpresas que pueden descuadrar tu presupuesto:

Mantenimiento de cuenta bancaria: Los bancos en Malta aplican muchas tarifas. HSBC Malta cobra 25€/mes por cuentas de empresa, Bank of Valletta hasta 35€. Más comisiones de 0,50-2€ por transferencia.

• Notario por cambios societarios: Modificaciones de estatutos: 500-1.500€
• Actualizaciones de Due Diligence: Los bancos piden anualmente nuevo KYC (tiempo + copias)
• Apostilla en documentos: 35€ por documento en Malta, a menudo varios necesarios
• Procesos urgentes: El Registry cobra el doble por tramitaciones prioritarias

Comparativa de costes: Malta vs. otros países de la UE

¿Dónde queda Malta a nivel internacional?

Malta está en el punto medio. Las ventajas fiscales compensan el coste de compliance solo si hay ingresos elevados. Para holdings pequeñas de menos de 100.000€ anuales puede no ser rentable.

Consejos para ahorrar: Cómo reducir legalmente tus gastos en Malta

1. Busca paquetes: Muchos proveedores ofrecen packs integrados (Secretary + oficina + contabilidad) desde 2.500-3.500€
2. Hazlo tú mismo cuando puedas: Puedes presentar el Annual Return si delegas las tareas del Secretary
3. Planifica calendario: Presentar temprano evita tasas urgentes y multas
4. Elige bien el banco: Bancos online como Revolut Business tienen comisiones más bajas
5. Contratos a varios años: Suelen ofrecer 10-15% de descuento los proveedores

Obstáculos frecuentes: Errores que debes evitar

El compliance en Malta parece sencillo en papel. En la práctica, hay trampas por todas partes que pueden salir caras. Tras cuatro años y algunas lecciones dolorosas, te muestro los errores más comunes y cómo esquivarlos.

Error #1: Direcciones de socios incorrectas en el Annual Return

Parece trivial, pero consume tiempo y nervios. Malta Registry es estricto: si tu dirección en el Annual Return no coincide con la registrada, rechazan la presentación.

Mi error 2023: Notifiqué mudanza de Múnich a Zúrich, pero olvidé actualizar la dirección en Malta Registry. Resultado: Annual Return rechazado, dos semanas de retraso, 50€ extra por re-presentar.

Solución: Mantén una hoja Excel con todos los datos de socios y directores. Actualízala ante cualquier cambio y verifica antes de cada Annual Return.

Error #2: Licencia del Company Secretary caducada

Todo Company Secretary necesita una licencia MFSA vigente. Si caduca, tu sociedad pierde automáticamente el Secretary exigido por ley. Registry lo detecta enseguida y reacciona rápido.

Señales de aviso:

• Los correos electrónicos del Secretary rebotan
• No responden durante días
• El Annual Return es rechazado como Invalid Secretary

Solución: Comprueba anualmente la licencia MFSA del Secretary en la web oficial. Si hay problemas, cambia de proveedor; solo tarda 2-3 días.

Error #3: Previsión errónea del Preliminary Tax

El pago anticipado del 31 de marzo se basa en tu previsión de ganancias. Si estimas por debajo, Malta cobra un 5% de interés sobre la diferencia. Con cifras altas, duele.

Ejemplo real: La empresa prevé 50.000€ de beneficio y abona el Preliminary Tax por 25.000€ (50% de 50.000€). El beneficio real: 100.000€. Debe pagar: 12.250€ de impuestos + 612€ de intereses.

Solución: Prevé un 10-20% extra. Los excesos se compensan o devuelven en la declaración de junio, sin pérdida de intereses.

Error #4: Mal uso de la Participation Exemption

La exención fiscal de participaciones es la joya de la corona en Malta. Pero las condiciones son estrictas:

• Participación mínima del 10%
• Mantenerla al menos 183 días
• Bajo holding en un país con tratado

Si no cumples cualquiera, pagas el 35% sobre toda la ganancia.

Error habitual: Venta tras 150 días pensando que “casi 183” es suficiente. No lo es. Malta cuenta días exactos.

Error #5: Ignorar los Economic Substance Requirements

Desde 2019 ciertas sociedades maltesas deben probar sustancia real. Afecta sobre todo a:

• Empresas de IP-Holding
• Gestoras de fondos
• Navieras

Ignorarlos puede suponer hasta 50.000€ de multa o perder los beneficios fiscales.

Mínimos necesarios de sustancia:

• Empleados cualificados en Malta
• Oficina física (no solo buzón)
• Gastos operativos adecuados
• Actividad generadora de ingresos en Malta

Error #6: Descuidar la documentación de Transfer Pricing

Malta aplica los estándares OCDE. Las operaciones entre empresas vinculadas llevan precio de mercado, también en pequeñas sociedades.

Casos habituales:

• Management Fees entre una holding de Malta y filial alemana
• Regalías por uso de propiedad intelectual
• Préstamos entre empresas del grupo

Sin documentación adecuada, Malta puede cuestionar los importes y hacer ajustes.

Error #7: Infravalorar el compliance bancario

Los bancos malteses exigen due diligence reforzado. Las actualizaciones KYC son anuales o incluso semestrales.

Si no las realizas, te pueden bloquear la cuenta. Muy molesto si toca pagar impuestos justo entonces.

Checklist de compliance bancario:

• Certificado de Good Standing actualizado (máximo 3 meses)
• Declaración actualizada de directores/accionistas
• Estados financieros recientes
• Comprobante de domicilio de todos los socios
• Confirmación de actividad comercial

Asesoramiento profesional: Cuándo vale la pena un asesor fiscal

En teoría puedes hacerlo todo tú mismo: rellenar el Annual Return, declarar impuestos, preparar cuentas – todo son formularios y hojas de Excel. En la práctica, se complica al haber negocio real. Te indico cuándo termina el DIY y empieza la necesidad real de profesionales.

¿Qué empresas puedes gestionar tú mismo?

Adecuadas para autogestión:

• Holdings puras sin operaciones
• Facturación anual menor de 100.000€
• Máx. 2-3 socios/directores
• Sin estructuras societarias complejas
• Solo ingresos pasivos (dividendos, intereses)

En estos casos, los formularios son asumibles. El Annual Return toma 30 minutos, la Tax Return unas 2-3 horas. Un balance para una micro-entidad en una tarde.

Herramientas útiles:

• Portal online del Registry de Malta (para el Annual Return)
• Software CFR (Corporate Tax Return) de Inland Revenue
• Programas estándar de contabilidad (Lexware, DATEV…)

Mi experiencia: Administré yo mismo la primera empresa en Malta durante tres años. Dediqué unas 8-10 horas anuales. Ahorro: unos 2.000€ al año. Vale la pena, pero solo en estructuras sencillas.

Cuándo el asesoramiento profesional es imprescindible

En estos casos deberías recurrir a un experto en Malta:

Tipos de asesores en Malta

Malta cuenta con todo un ecosistema de consultores, cada uno con su especialidad:

Servicios de Company Secretary

El estándar mínimo. Toda sociedad en Malta debe tener uno licenciado.

• Servicios: Annual Return, resoluciones de director, cumplimiento legal
• No hacen: Asesoría fiscal, contabilidad, planificación
• Coste: 600-1.200€ al año
• Para quién: Todas las empresas (obligatorio)

Firmas de contabilidad

Todo lo relativo a libros y cuentas anuales.

• Servicios: Contabilidad, cuentas anuales, declaraciones de IVA
• No hacen: Planificación fiscal compleja, asesoría legal
• Coste: 2.000-8.000€ al año
• Para quién: Negocios activos

Firmas de asesoría fiscal

La élite para estructuras fiscales complejas.

• Servicios: Planificación fiscal, precios de transferencia, optimización de tratados
• Coste: 350-800€ la hora
• Para quién: Estructuras internacionales complejas, patrimonios elevados

Cómo elegir proveedor de servicios: en qué fijarse

Malta es pequeña pero hay grandes diferencias de calidad entre proveedores. Mi checklist:

1. Verifica la licencia MFSA: Comprueba en la web oficial
2. Revisa su historial: ¿Cuánto tiempo llevan? ¿Tienen referencias?
3. Pon a prueba su atención: ¿Responden rápido a emails?
4. Entiende sus tarifas: ¿Paquete o por horas? ¿Costes ocultos?
5. Confirma su experiencia: ¿Conocen tu situación específica?

Red Flags: Evita estos proveedores

No todos los asesores valen lo que cobran. Señales de alerta:

• Sin dirección física en Malta: Muchos “expertos” están realmente en Alemania o Chipre.
• Promesas imposibles: “0% impuestos garantizado” siempre es mentira.
• Sin licencia MFSA: Ser Company Secretary sin licencia es ilegal.
• Precios poco claros: “El coste lo vemos luego” es una mala señal.
• Difíciles de localizar: Deben estar disponibles en emergencias.

Enfoque híbrido: Lo mejor de los dos mundos

Mi favorito: yo mismo con lo sencillo, expertos para cuestiones estratégicas.

Lo que hago yo mismo:

• Presentar Annual Return
• Tax Return sencilla con solo ingresos de holding
• Cuentas anuales de micro-entidad
• Compliance bancario

Lo que delego:

• Transfer Pricing Documentation
• Planificación fiscal compleja
• Evaluaciones de Economic Substance
• Due Diligence para nuevas inversiones

Resultado: ahorro el 60% respecto al full-service, pero sigo contando con asesoría profesional en lo importante.

Preguntas frecuentes

¿Puedo presentar yo mismo el Annual Return o necesito Company Secretary?

Siempre necesitas un Company Secretary licenciado, es obligatorio por ley. Pero el Secretary puede darte poder para presentarlo tú mismo online. Así ahorras fees del proveedor.

¿Qué pasa si pierdo la fecha del 31 de enero para el Annual Return?

El Malta Registry cobra inmediatamente una multa de 233€ más 2€ por día de retraso. Tras 60 días pueden iniciar el procedimiento de eliminación. La sociedad pierde su status legal y debe ser reinstaurada pagando extra.

¿Debo presentar todo aunque mi sociedad sea una holding sin ingresos?

Sí, toda sociedad maltesa debe remitir el Annual Return y la Tax Return – incluso con facturación cero. En Malta no existe el “estado inactivo” como en Alemania. La única excepción: el balance anual puede ser muy simplificado para micro-entidades.

¿Cómo funciona el Tax Refund System maltés con dividendos internacionales?

Malta cobra el 35% de impuesto sobre sociedades, pero devuelve 6/7 (30%) al repartir dividendos. Si los dividendos extranjeros cumplen la Participation Exemption, no pagas impuestos. Carga efectiva: 0-5% según la estructura.

¿Necesito auditor para mi empresa en Malta?

Micro-entidades (facturación anual inferior a 350.000€) están exentas de auditoría. Se aplica a la mayoría de holdings internacionales. Small Companies solo en casos particulares. Las Public Companies siempre requieren auditoría.

¿Cuánto cuesta realmente el compliance en Malta por año?

Mínimo 2.285€ para una holding simple (Company Secretary, Annual Return, Tax Return, cuentas). Realista: 3.000-4.000€. Si hay actividad o estructuras complejas, también 10.000€ o más.

¿Puede Malta eliminar mi empresa si pierdo plazos?

Sí, tras 60 días tarde con el Annual Return, el Registry puede iniciar la eliminación. Se borra del registro y pierde su status legal. Puedes reactivarla, pero con un coste adicional de 1.165€.

¿Qué son los Economic Substance Requirements y me afectan?

Desde 2019 ciertas sociedades maltesas deben demostrar sustancia real – especialmente holdings de IP, gestoras de fondos o navieras. Las holdings de inversión suelen quedar fuera. Si no cumples, hay multas hasta 50.000€.

¿Qué comisiones bancarias me esperan en Malta?

Los bancos cobran 25-35€ al mes por cuentas de empresa, más 0,50-2€ por operación. KYC anual es estándar. Alternativa: bancos online como Revolut Business con tarifas menores, pero menos servicios.

¿Puedo gestionar totalmente mi empresa en Malta sin consultores locales?

Con holdings sencillas sí. Solo necesitas un Company Secretary (obligatorio) y puedes presentar Annual Return y Tax Return tú mismo. Para negocios operativos o estructuras fiscales complejas, la asesoría profesional es imprescindible.